证券从业资格考试《基础知识》试题
一、单选题
1.全国银行间同业拆借中心接受（ C ）监管。 A.财政部 B.银监会 C.中国人民银行 D.证券会 解析：中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借中心于1994年4月成立，中国人民银行为交易中心的主管部门。
2.证券市场是指（ B ）。 A.证券投资者博弈的场所 B.证券发行与交易的市场 C.证券交易市场 D.证券发行市场 解析：证券市场由发行市场和交易市场构成，发行市场和交易市场两者紧密联系，不可分割。
3.证券公司直接为投资者开立（ D ）。 A.清算账户 B.银行账户 C.证券账户 D.资金结算账户 4.金融期货交易结算所实行的每日清算制度是一种（C ）。
A.有资产的结算制度 B.无资产的结算制度 C.无负债的结算制度 D.有负债的结算制度
解析：金融期货交易所实行当日无负债结算制度。期货交易所应当在当日及时将结算结果通知会员。期货公司根据期货交易所的结算结果对客户进行结算，并应当将结算结果按照与客户约定的方式及时通知客户。客户应当及时查询并妥善处理自己的交易持仓。 5.一般来说，当市场利率提高时，债券的市场价格将（ C ）。 A.不变 B.不确定 C.下跌 D.上涨
解析：市场利率水平是债券市场价格变化最主要的因素。市场利率水平的变化必然导致债券投资所要求的必要投资收益率随之变化，如果市场利率上升，债券投资所要求的投资收益率也会上升，而利息是不变的，所以债券的市场价格就会下跌;反之，如果市场利率下降，债券的市场价格就会上升。
6、我国的代办股份转让系统撮合交易的方式是（ C ）。 A.议价方式 B.连续报价 C.集合竞价 D.公开竞价
7、申请从事证券、期货投资咨询业务的机构，要求至少有（ B ）万元人民币以上的注册资本。 A.500 B.100 C.300 D.200 解析：根据《证券、期货投资咨询管理暂行办法》第六条规定，申请证券、期货投资咨询从业资格的机构，应当具备的条件之一就是有100万元人.民币以上的注册资本。
8.优先股股东可优先于普通股股东分配公司的剩余资产，但一般、是按优先股的（D ）清偿。 A.市值 B.份额 C.面值 D.固定股息率
9.指数型ETF能否成功发行与（ B ）的选择有密切关系。 A.成分股票 B.基础指数 C.受托人 D.投资人
解析：指数型ETF能否发行成功与基础指数的选择有密切关系。基础指数应该是有大量的市场参与者广泛使用的指数，以体现它的代表性和流动性，同时基础指数的调整频率不宜过于频繁，以免影响指数股票组合与基础指数间的关联性。
10.证券服务机构的虚假陈述采取过错推定，由（ A ）举证其无过错。 A.证券服务机构 B.上市公司 C.发行人 D.证券投资者 11.负债基金的具体投资操作和日常管理的机构是（C ）。 A.基金受益人 B.基金发起人 C.基金管理人 D.基金托管人 解析：基金管理人是指负责基金具体投资操作和日常管理的机构。
12.债券票面收益率是年利息收入与债券面额之比率，又称为（B ）。A.持有期收益率 B.名义收益率 C.到期收益率 D.实际收益率 解析：债券票面收益率又称名义收益率或票息率，是债券票面上的固定利率，即年利息收入与债券面额之比率。 13.欧洲债券票面所使用的货币最主要的是（ A ）。 A.美元 B.欧元 C.特别提款权 D.英镑 14.向少数特定的投资者发行、审查条件相对较松、不采用公示制度的证券是（ C ）。 A.国际证券 B.特定证券 C.私募证券 D.固定收益证券
解析：按募集方式不同，有价证券分为公募证券和私募证券。公募证券采取公示制度，私募证券不采用公示制度。
15.我国银行间债券市场的现券交易品种目前有（C ）。 A.国债和公司债 B.国债和可转债 C.国债和政策性金融债 D.国债和权证 16.证券公司合规管理的基本制度，经（A）审议通过后实施。 A.董事会 B.监事会 C.股东大会 D.高级管理人员 17.扬基债券所吸收的主要是（ B ）。 A.第三国资金 B.美国资金 C.国际金融机构资金 D.国际资金
解析：美国债券是指在美国发行的外国债券，亦称为扬基债券，是非美国居民在美国国内市场发行的，吸收美元资金的债券。 18.资产证券化的有关当事人中，证券化基础资产的原始所有者是证券化产品的（ D ）。 A.特定目的受托人 B.信用增级机构 C.资金和资产存管机构 D.发起人
19.北平证券交易所作为中国人自主创办的第一家证券交易所，创办于（ B ）年。 A.1914 B.1918 C.1872 D.1920 解析：中国人自己创办的第一家证券交易所是1918年夏天成立的“北平证券交易所”。 20.我国现行的《证券法》规定了对证券公司（ B ）进行管理。
A.分为创新类和规范类 B.按照业务类型 C.分为综合类和经纪类 D.按照规模不同
21.《证券公司监督管理条例》规定，证券公司薪酬与提名委员会、审计委员会的负责人由（ D ）担任。 A.总经理 B.董事长 C.监事 D.独立董事
解析：《证券公司监督管理条例》第二十条规定，证券公司董事会设薪酬与提名委员会、审计委员会，委员会负责人由独立董事担任。 22.认购公司型基金的投资人是基金公司的（ A ）。 A.股东 B.管理人 C.委托人 D.债权人
23.国际多边金融机构在中国发行的人民币债券称为（C ）。 A.龙债券 B.武士债券 C.熊猫债券 D.扬基债券 解析：“熊猫债券”是指国际多边金融机构在中国发行的人民币债券，属于外国债券。 24.凭证式国债属于（ B ）。 A.上市证券 B.非上市证券 C.公司证券 D.公募证券
25. 下列（ C ）不属于证券市场中介机构。 A.证券公司 B.会计师事务所 C.证券业协会 D.律师事务所
26. 根据我国现行法律规定，目前国内主要保险公司均发起设立了（ C ），对保险资产的投资进行集中管理，成为证券市场重要的投资主体。 A.保险投资管理公司 B.保险基金公司 C.保险资产管理公司 D.保险信托投资公司
1
解析：根据中国保监会《保险资产管理公司管理暂行规定》（2004年6月1日起实施），目前国内主要保险公司均发起设立了保险资产管理公司，对保险资产的投资进行集中管理，成为证券市场重要的投资主体。
27. 进入21世纪，场外交易衍生产品快速发展以及新兴市场金融创新热潮也反映了金融创新进一步深化的特点。在场外市场中，以各类（A ）为代表的非标准交易大量涌现。 A.奇异型期权 B.巨灾衍生产品 C.天气衍生金融产品 D.能源风险管理工具 28. 法定公积金转为股本时，留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的（ D ）。 A.100% B.15% C.20% D.25% 解析：股东大会决议将公积金转为资本时，按股东原有股份比例派送红股或增加每股面值，但法定公积金转为资本时，所留成的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的25%。
29.股票的市场价格总是围绕其（ A ）波动。 A.内在价值 B.清算价值 C.票面价值 D.账面价值 30.只能在期权到期日执行的期权属于（ B ）。 A.看跌期权 B.欧式期权 C.看涨期权 D.美式期权 解析：欧式期权只能在期权到期日执行;美式期权则可在期权到期日或到期日之前的任何一个营业日执行。 31.普通股股东要求分配公司资产的权利不是任意的，普通股股东行使剩余资产分配权的先决条件是（ B ）。
A.出席股东大会的股东所持表决权的2/3以上通过 B.公司解散清算 C.公司连续5年亏损 D.股东大会作出减少公司注册资本的决议 32. 我国主权财富基金的发端是（ A ）。 A.中国投资有限公司 B.中国国际金融有限公司 C.QFII D.QDII
解析：中国投资有限责任公司于2007年9月29日宣告成立，成为专门从事外汇资金投资业务的国有投资公司，以境外金融组合产品为主，开展多元投资，实现外汇资产保值增值，被视为中国主权财富基金的发端。
33.从债券的特征来看，债券区别于股票的最主要的特征是债券具有（ A ）。 A.偿还性 B.流动性 C.安全性 D.收益性 34.凭证式债券的形式是债权人认购债券的一种（ C ）。 A.流通凭证 B.会计凭证 C.收款凭证 D.付款凭证
35.债券从发行之日起至偿清本息之日止的时间指（ D ）。 A.债券交易期限 B.债券发行期限 C.利息偿还期限 D.债券到期期限 解析：债券到期期限是指债券从发行之日起至偿清本息之日止的时间，也是债券发行人承诺履行合同义务的全部时间。 36.国际债券的记价货币通常是（ B ），以便在国际资本市场筹集资金。 A.外国货币 B.国际通用货币 C.本国货币 D.本国货币或外国货币 37.外国债券的特点是（ A ）。
A.发行人在一个国家，债券的面值货币和发行市场属另一个国家 B.发行人、债券的面值货币在一个国家，发行市场属另一个国家 C.发行人、发行市场在一个国家，债券的面值货币属另一个国家 D.发行人、债券的面值货币和发行市场分属不同的国家 38.在债券合约中未规定利息支付的债券是（ C ）。 A.附息债券 B.浮动利率债券 C.零息债券 D.息票累积债券 解析：零息债券也称零息票债券，指债券合约未规定利息支付的债券。 39.黄金基金是指（ A ）。
A.以黄金或其他贵金属及其相关产业的证券为主要投资对象的基金 B.以黄金或其他贵金属及其相关产业为主要投资对象的基金 C.以黄金相关产业的证券为主要投资对象的基金 D.以贵金属及其相关产业的证券为主要投资对象的基金 40. 下列对我国《基金法》规定的基金份额持有人享有的权利描述，错误的是（ B ）。 A.按照规定要求召开基金份额持有人大会 B.查阅或者复制未公开披露的基金信息资料 C.参与分配清算后的剩余基金财产 D.分享基金财产收益
解析：我国《基金法》规定，基金份额持有人享有的权利之一是查阅或者复制公开披露的基金信息资料。
41.下列各项属于开放式基金特有的风险的是（ D ）。 A.市场风险 B.管理风险 C.技术风险 D.巨额赎回风险 42.《基金法》对基金投资的禁止行为做了规定，下列各项不属于规定的禁止性行为的是（ D ）。 A.基金之间相互投资 B.基金托管人、商业银行从事基金投资 C.基金管理人以基金的名义使用不属于基金名下的资金买卖证券 D.从事证券交易
43.通过各种通讯方式，不通过集中的交易所，实行分散的、一对一交易的衍生工具属于（ D ）。 A.内置型衍生工具 B.交易所交易的衍生工具 C.信用创造型的衍生工具 D.OTC交易的衍生工具 解析：OTC交易的衍生工具是指通过各种通讯方式，不通过集中的交易所，实行分散的、一对一交易的衍生工具。 44.金融期货一般不包括（ C ）。 A.利率期货 B.货币期货 C.利率互换 D.股票指数期货 45.我国现行法规规定，可转换公司债券的最短期限为（ D ）。 A.半年 B.1年 C.2年 D.3年
46.某公司发行优先认股权，该公司股票现在的市价是每股12.80元，新股的认购价格是每股9.80元，买1股新股需要5个优先认股权。则附权优先认股权的价值为（ ）除权优先认股权的价值为（ B ）。 A.0.5;0.4 B.0.5;0.5 C.0.4;0.4 D.0.4;0.5 47.对于金融期权交易双方开立保证金账户的规定，下列说法正确的是（ B ）
A.交易双方均需开立保证金账户 B.交易卖方必须开立保证金账户，而买方无要求 C.交易买方必须开立保证金账户，而卖方无要求 D.交易双方均无需开立保证金账户
解析：金融期货交易双方均需开立保证金账户，并按规定缴纳履约保证金。而在金融期权交易中，只有期权出售者，尤其是无担保期权的出售者才需开立保证金账户，并按规定缴纳保证金，以保证其履约的义务。至于期权的购买者，因期权合约未规定其义务，无需开立保证金账户，也无需缴纳保证金。
48.若期货交易保证金为合约金额的5%，则期货交易者可以控制的合约资产为所投资金额的（ C ）倍。 A. 5 B.10 C.20 D.50 49.我国规定，可转换公司债券的转换价格应以公布募集说明书前（ C ）个交易日公司股票的平均收盘价格为基础，并上浮一定幅度。 A. 5 B.10 C.30 D.60
50. 中国存托凭证（CDR）是指（ A ）。
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A.在大陆发行的代表境外或者香港特区证券市场上某一种证券的证券 B.在境外或者香港特区发行的代表大陆证券市场上某一种证券的证券
C.在境外发行的代表香港特区证券市场上某一种证券的证券 D.在香港特区发行的代表境外证券市场上某一种证券的证券 51.同场外交易市场相比，证券交易所（ A ）。
A.本身并不买卖证券 B.参加交易者可以为会员证券商也可为非会员证券商 C.是证券发行的主要场所 D.交易手续简单方便、价格还可协商
解析：参加交易者必须为会员证券商，所以B选项错误;场外交易市场是证券发行的主要场所，所以C选项错误;D项属于场外交易市场的特点，而不是证券交易所的特点。
52. 关于证券承销方式，下列说法错误的是（ C ）。 A.承销是将证券销售业务委托给专门的股票承销机构销售
B.发行人推销证券的方法有两种，一是自己销售，称为自销;二是委托他人代为销售为承销
C.股票发行一般以自销为主 D.按照发行风险的承担、所筹资金的划拨以及手续费高低等因素划分，承销方式有包销和代销两种 53.根据我国《证券交易所管理办法》规定，证券交易所的最高权力机构是（ A ）。 A.会员大会 B.理事会 C.监察委员会 D.董事会 54.证券交易所决定终止股票上市交易的情形不包括（ B ）。
A.公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件 B.公司正陷入法律纠纷 C.公司不按照规定公开其财务状况，或者对财务会计报告作虚假记载，可能误导投资者 D.公司最近3年连续亏损 解析：上市公司出现下列情况的，由证券交易所决定暂停其股票上市交易 （1）公司股本总额、股权分布等发生变化不再具备上市条件
（2）公司不按照规定公开其财务状况，或者对财务会计报告作虚假记载，可能误导投资者公司 （3）最近3年连续亏损的。 55. 一般情况下，长期附息债券多采用（ D ）。
A.单一价格的荷兰式招标 B.多种价格的荷兰式招标 C.单一收益率的美式招标 D.多种收益率的美式招标 56. 中证全债指数体系包括（ ）只分年期指数和（ C ）只分类别指数。 A. 3;3 B.3;4 C.4;3 D.4;4 57.一般情况下，下列证券经营风险程度由低到高的顺序是（ D ）。
A.普通股票、优先股、公司债券 B.优先股、普通股票、公司债券 C.公司债券、普通股票、优先股 D.公司债券、优先股、普通股票 58.根据《证券法》规定，证券公司设立分支机构，必须经（ D ）批准。 A.中国人民银行 B.当地政府 C.财政部 D.国务院证券监督管理机构
59. 证券公司承销股票的，应当按承担包销义务的承销金额的（ ）计算风险准备;证券公司承销公司债券的，应当按承担包销义务的承销金额的（ C ）计算风险准备。 A.5%;2% B.10%;2% C.10%;5% D.15%;10% 解析：证券公司经营证券承销业务的，必须符合下列规定：
（1）证券公司承销股票的，应当按承担包销义务的承销金额的10%计算风险准备 （2）证券公司承销公司债券的，应当按承担包销义务的承销金额的5%计算风险准备 （3）证券公司承销政府债券的，应当按承担包销义务的承销金额的2%计算风险准备。 60. 我国《证券法》规定，收购要约的期限不得（ B ）。
A.少于30日，并不得超过45日 B.少于30日，并不得超过60日 C.少于30日，并不得超过75日 D.少于60日，并不得超过90日
1.目前，我国地方政府不得发行地方政府债券是基于我国（D ）的规定。 A.《财政法》 B.《证券法》 C.《税法》 D.《预算法》 解析：《中华人民共和国预算法》第二十八条明文规定：“除法律和国务院另有规定外，地方政府不得发行地方政府债券”。 2.1602年，世界上成立了第一家股票交易所，其所在地是（ D ）。 A.纽约 B.伦敦 C.巴黎 D.阿姆斯特丹 解析：1602年，在荷兰的阿姆斯特丹成立了世界上第一个股票交易所。
3.股份有限公司将法定公积金转为股本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的（ D ）。 A.10% B.15% C.20% D.25% 解析：2005年修订、2006年1月1日起施行的新《公司法》第一百六十九条规定，法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的百分之二十五。
4.反映了净资产中的高流动性部分，表明证券公司变现以满足支付需要和应对风险资金数的是（ A ）。 A.净资本 B.净利润 C.票面利率 D.交易价格
解析：净资本是假设证券公司的所有负债都同时到期，现有资产全部变现偿付所有负债后的金额。
5.（ A ）是我国主权财富基金的发端。 A.中国投资有限公司 B.中国国际金融有限公司 C.QFII D.QDII
解析：经国务院批准，中国投资有限责任公司于2007年9月29日宣告威立，注册资本金为2000亿美元，成为专门从事外汇资金投资业务的国有投资公司，以境外金融组合产品为主，开展多元投资，实现外汇资产保值增值，被视为中国主权财富基金的发端。 6.下列关于股票的清算价值的说法，正确的是（ C ）。
A.股票清仓时，股票所能获得的出售价值 B.股票的清算价值应与账面价值相等 C.股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值 D.公司破产清算时，其发行的股票的交易价值
解析：股票的清算价值是公司清算时每一股份所代表的实际价值。从理论上讲，股票的清算价值应与账面价值一致，实际上并非如此。只有当清算时的资产实陌出售额与财务报表上反映的账面价值一致时，每一股的清算价值才会和账面价值一致.但在公司清算时，其资产往往需要打折出售，清算价值往往小于账面价值。
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7.下列关于基金的说法，正确的是（ C ）。
A.国债基金是以国债为主要投资对象的证券投资基金，其风险较高 B.货币市场基金是以全球的货币市场为投资对象的一种基金 C.黄金基金是以黄金或其他贵金属及其相关产业的证券为主要投资对象的基金;收益率一般随贵金属的价格波动而变化，不稳定 D.指数基金的特点是它的投资组合等同于市场价格指数的权数比例
解析：国债基金以国家信用作为保证，风险较低，适合于稳健型投资者，尉以A项错误;货币市场基金是以货币市场工具为投资对象的一种基金，其投资对象期限在1年以内，包括银行存款、国库券、公司债券、银行承兑票据及商业票据争，所以B项错误指数基金的特点不是它的投资组合等同于市场价格指数的权数比例，而是模仿某一股槲指数或债券指数，所以D项错误。 8.无国籍债券是指（ C ）。 A.外国债券 B.扬基债券 C.欧洲债券 D.武士债券
解析：欧洲债券的特点是债券发行者、债券发行地点和债券面值所使用的货币可以分别属于不同的国家，由于它不以发行市场所在国的货币为面值，故也称无国籍债券。
9.股票实质上代表了股东对股份公司的（ D ）。 A.产权 B.债券 C.物权 D.所有权
解析：股票实质上代表了股东对股份公司的所有权，股东凭借股票可以获得公司的股息和红利，参加股东大会并行使自己的权利。 10.有权与普通股股东一起参与本期剩余盈利分配的优先股票是（ C ）。
A.可转换优先股票 B.不可转换优先股票 C.参与优先股票 D.非参与优先股票
解析：参与优先股票是指优先股票股东除了按规定分得本期固定股息外，还有权与普通股股东一起参与本期剩余盈利分配的优先股票。 11. 公司以货币形式支付的股息，称为（ A ）。 A.现金股息 B.股票股息 C.财产股息 D.负债股息
解析：现金股息是以货币形式支付的股息和红利，是最普通、最基本的用息形式。分派现金股息，既可以满足股东预期的现金收益目的，又有助于提高股票的市场价格，以吸引更多的投资者。 12. 下列关于债券的说法，错误的是（ A ）。
A.债券票面利率与期限成正比，所以不可能存在短期债券票面利率高而长期债券票面利率低的现象 B.债券和股票都属于有价证券 C.从功能上看，政府债券最初仅是政府弥补赤字的手段，但在现代商品经济条件下，政府债券已成为政府筹集资金、扩大公共开支的重要手段
D.凭证式国债和储蓄国债（电子式）都在商业银行柜台发行，不能上市流通
解析：通常情况下，期限较长的债券，流动性差，风险相对较大，票面利率应该定得高一些;期限较短的债券，流动性强，风险相对较小，票面利率可以定得低一些。不过，债券票面利率与期限的关系较复杂，加上其他因素的影响，有时，也能见到短期债券票面利率高而长期债券票面利率低的现象。
13.金融期货一般不包括（ C ）。 A.利率期货 B.货币期货 C.期权期货 D.股票指数期货
解析：金融期货是指买卖双方在有组织的交易所内以公开竞价的形式达成的，在将来某一特定时间交收标准数量特定金融工具的协议。主要包括货币期货、利率期货和股票指数期货三种。
14.以下不可能成为询价对象的是（ D ）。 A.证券公司 B.财务公司 C.保险机构投资者 D.股份有限公司
解析：询价对象是指符合中国证监会规定条件的证券投资基金管理公司、证券公司、信托投资公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者或其他经中国证监会认可的机构投资者。 15. 资产证券化是（ B ）。
A.风险管理型创新的重要成果 B.增强流动性型创新的重要成果 C.信用创造型创新的重要成果 D.股票创新型创新的重要成果 解析：通过资产证券化，将流动性较低的资产（如银行贷款、应收账款、房地产等等）转化为具有较高流动性的可交易证券，提高了基础资产的流动性，便于投资者进行投资。因此，资产证券化是增强流动性型创新的重要成果。
16.兼有债权和股权双重性质的公司债券是（ B ）。 A.优先股 B.可转换公司债券 C.收益公司债券 D.信用公司债券 解析：可转换公司债券是指发行人依照法定程序发行，在一定期限内依据约定的条件可以转换成股份的公司债券，兼有债权投资和股权投资的双重优势。
17. 利率期货以（ D ）作为基础资产。 A.浮动利率 B.固定利率 C.市场利率 D.各类固定收益金融工具
解析：利率是继外汇期货之后产生的又一个金融期货类别，其基础资产是一定数量的与利率相关的某种金融工具，主要是各类固定收益金融工具。
18. 上海证券交易所选择已经完成股权分置改革的沪市上市公司组成样本计算的指数是（ B ）。 A.上证综合指数 B.新上证综合指数 C.上证公司治理指数 D.上证成分股指数
解析：新上证综合指数简称“新综指”，以2005年12月30日为基日，基点为1000点，新上市综指的样本选取是已完成股权分臵改革的沪市上市公司的股票。
19.外国债券的发行一般由（ C ）的金融机构、证券公司承销。 A.投资者所在国 B.发行人所在国 C.发行地所在国 D.第三国 解析：外国债券一般由发行地所在国的证券公司、金融机构承销，而欧洲债券则由一家或几家大银行牵头，组成十几家或几十家国际性银行在一个国家或几个国家同时承销。
20.债券代表其投资者的权利，这种权利称为（ A ）。 A.债权 B.资金使用权 C.财产支配权 D.资产所有权 解析：债券是社会各类经济主体为筹集资金而向债券投资者出具的、承诺一定利率定期支付并到期偿还本金的债权债务关系。 21.基金持有人与托管人之间的关系是（ D ）。
A.所有人与经营者的关系 B.经营与监管的关系 C.持有与监管的关系 D.委托与受托的关系
解析：基金持有人和基金托管人的关系是委托与受托的关系。基金发起人代表基金持有人把基金资产委托给基金托管人保管。
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