C 某蓝筹股票的价格水平 D 银行存款利率 答案：A

14、股份公司股本项的总额是以下哪个值与发行总股数的乘积_____。 A 股票的面值 B 股票的市场价格 C 股票的内在价值 D 股票的净值 答案：A

15、引起股价变动的直接原因是_____。

A 公司资产净值 B 宏观经济环境 C 股票的供求关系 D 原材料价格变化 答案：C

16、以下关于股票价格指数样本股的选择，说法有误的是_____。 A 样本股的市值要占上市股票总市值的大部分

B 样本股价格变动趋势能够反映市场股票价格变动的总趋势 C 样本股一经选定就不再变化 D 样本股必须在上市股票中挑选 答案：C

17、有 X、Y、Z三种股票，某日收盘价 为每股8元、6元、4元，次日Y股进行拆股，一股拆成2股，若不考虑市价变化，则按照调整股价法计算的修正的算术平均股价为_____。 A 6元 B 5元 C 8元 D 4元 答案：A

18、派许指数指的是下列哪个指数_____。 A 简单算术股价指数 B 基期加权股价指数 C 计算期加权股价指数 D 几何加权股价指数 答案：C

19、除去交易中股票领取股息的权利是_____。 A 除息 B 除权 C 除股 D 除利 答案：A

20、按照时间先后顺序，以下各时间排在最后的是_____。 A 宣布日 B 派息日 C 股权登记日 D 除息日 答案：B

21、通常所说的道·琼斯指数是指它的_____。 A 工业股价平均数 B 运输业股价平均数 C 公用事业股价平均数 D 股价综合平均数 答案：A

22、香港的红筹股指数指的是_____。 A 香港恒生指数 B 香港恒生中国企业指数 C 恒生香港中资企业指数 D 香港创业板指数 答案：C

23、具有优先认股权的是_____。

A 公司 债务人 B 公司原有股东 C 公司债权人 D 公司独立董事 答案：B

24、认股权证属于以下哪种期权_____。

A 短期的股票看跌期权 B 长期的股票看跌期权 C 短期的股票看涨期权 D 长期的股票看涨期权 答案：D

25、假设某公司发行的认股权证，规定认股价格为12元，现在该公司股票价格为14元，每张认股权证可以购买到0.5份股票，则计算此时该认股权证的价值为_____。 A 2元 B 1.5元 C 1 元 D 0元 答案：C

26、可转换证券属于以下哪种期权_____。 A 短期的股票看跌期权 B 长期的股票看跌期权 C 短期的股票看涨期权 D 长期的股票看涨期权 答案：D

27、某可转换债券的面值为100元，规定转换比例为20，则转换价格为_____。 A 100元 B 50元 C 25元 D 5元 答案：D

28、某一可转换债券，面值为100元，票面利率为6％，转换比例为20，转换期限为2年，若当前该公司的普通股股价为6元一股，则转换价值为_____ 。 A 100元 B 110元 C 120元 D 130元 答案：C

29、某一可转换债券，面值为100元，票面利率为6％，转换比例为20，转换期限为2年，若当前该公司的普通股股价为6元一股，投资者要求的必要收益率为8％，则该债券为一般债券的投资价值为_____。 A 95.64元 B 96元 C 96.43元 D 97.12元 答案：C 多项选择题

1、以下关于中央政府债券，说法正确的是_____。 A 中央政府债券几乎没有信用风险 B 中央政府债券具有流动性强的特点 C 中央政府债券不受公司经营风险的影响 D 中央政府债券不受利率风险的影响 答案：ABC

2、关于地方政府债券的说法，正确的是_____。 A 地方政府债券的信用风险要高于中央政府债券 B 地方政府债券的收益率一般高于中央政府债券 C 地方政府债券需要地方政府进行财产担保 D 地方政府债券的流动性与中央政府债券相同 答案：AB

3、以下关于公司债券的说法，正确的是_____ 。 A 公司债券的信用风险要高于政府债券 B 公司债券的收益率因为公司的不同而不同

C 同一公司的公司债券因为期限长短而表现出收益率的不同

D 公司债券只受公司特有风险的影响，不受市场风险等宏观经济风险的影响 答案：ABC

4、以下属于决定债券价格因素的是_____。

A 投资预期的现金收入流量 B 必要的到期收益率 C 债券面值 D 债券期限 答案：ABD

5、在货币政策各项工具中，会导致债券价格上升的是_____。 A 央行提高存款准备金率 B 央行降低存款准备金率 C 央行降低再贴现率

D 央行在公开市场上购入债券 答案：BCD

6、以下有关市场利率与债券票面利率关系对债券发行价格的影响，说法正确的是_____。 A 市场利率高于票面利率时，债券采取折价发行 B 市场利率高于票面利率时，债券采取溢价发行 C 市场利率等于票面利率时，债券采取平价发行 D 市场利率低于票面利率栠 ??，债券采取折价发行 答案：AC

7、关于市场利率与债券价格的关系，以下说法正确的是_____。 A 市场利率与债券价格是负相关的 B 市场利率与债券价格是正相关的 C 市场利率与债券价格之间没有关系 D 市场利率变动对债券价格有重要影响 答案：AD

8、以下各项债券定价定理，正确的是_____。 A 债券的市场价格与到期收益率呈反方向变动

B 若债券的收益率在整个有效期内不变，则折价或溢价的大小将随到期日的临近而逐渐增大 C 债券收益率的下降会引起债券价格上升

D 债券的息票率越高，由收益率变化引起的债券价格变化的百分比就越小

答案：ACD

9、可以作为投资者投资债券决策参考的变量是_____。 A 债券的内在价值 B 债券的市场价格 C 债券的到期收益率 D 债券的必要收益率 答案：ABCD

10、以下债券在国内金融市场发行时需要经过信用评级的是_____。 A 中央政府债券 B 地 方政府债券 C 金融债券 D 公司债券 答案：BCD

11、关于研究利率期限结构的限制性条件，以下正确的是_____。 A 利率期限结构只与具有固定偿还期限的债务性证券有关

B 利率期限结构是用来说明其他条件都相同，而只有期限不同的债券利率之间的关系 C 利率期限结构只同权益性证券有关

D 利率期限结构只适用于研究不同期限政府债券票面利率之间的关系 答案：AB

12、解释利率期限结构的理论主要有_____。

A 有效市场假说 B 期限结构预期说 C 流动性偏好说 D 市场分割说 答案：BCD

13、股票具有价值，主要原因是_____。 A 股票是现实资产所有权的证明 B 股票能够为持有人带来股息 C 股票能够为持有人带来资本利得 D 股票是债权的凭证 答案：ABC

14、以下有关股票价值的指标，需要计算才得到的是_____。 A 票面价值 B 内在价值 C 账面价值 D 清算价值 答案：BCD

15、以下对股票价格 有影响的因素是_____。 A 发行公司经营发展状况 B 宏观经济发展状况 C 一国政治态势 D 投资者心理因素 答案：ABCD

16、编制股票价格指数时,样本股的选择标准为_____。 A 样本股的市值需要占上市股票市值的绝大部分 B 样本股必须是高成长企业的股票

C 样本股价格的变动趋势要能反映市场股价的变动趋势 D 选择股价水平较高的股票作为样本股 答案：AC

17、在用加权平均股价法计算股价指数时，可以作为权重的变量有_____。 A 股票成交量 B 股票总市值 C 股票的发行量 D 股票的换手率 答案：AC

18、简单算术股价指数的计算方法有_____。

A 相对法 B 总和法 C 修正除数法 D 调整股票数量法 答案：AB

19、以下哪些情况下，要对股价进行除息处理_____。 A 发放现金股息 B 送股加发放现金股息 C 配股 D 公司发行债券

20、以下关于除息基准价的说法，正确的是_____。 A 除息基准价等于除息 日前一天的收盘价减去现金股息 B 除息日的开盘价一定高于除息基准价 C 除息日的开盘价一定低于除息基准价

D 除息日的开盘价可能高于、低于或等于除息基准价 答案：AD

21、道琼斯指数包括_____。

A 工业股票价格平均指数 B 运输业股票价格平均指数 C 公用事业股票价格平均指数 D 综合股票价格平均指数

答案：ABCD

22、下列采用派许加权方法计算的股价指数有______。 A 上证综合指数 B 上证成分股指数 C 上证50指数 D 深圳成分股指数 答案：ABCD

23、以下关于优先认股权的理解，正确的是_____。 A 优先认股权是普通股股东的一种特权

B 持有优先认股权的股东可以在公司在发股融资时，优先以优惠价认购新股 C 优先认股权实际上是一种长期的股票看涨期权 D 优先认股权作为一种权利可以进行交易 答案：ABD

24、以下关于优先认股权与认股权证的比较，正确的是_____。

A 优先认股 权是短期的股票看涨期权；认股权证是长期的股票看涨期权

B 优先认股权产生于公司发行普通股时；认股权证产生于公司发行债券或优先股时 C 优先认股权是对原股东的优惠；认股权证是对债权人和优先股股东的优惠 D 优先认股权可以进行单独交易；认股权证不能进行单独交易 答案：ABC

25、关于认股权证的价值，以下说法正确的是_____。

A 认股权证一经发行，对于持有该认股权证的投资者就具有一定的价值

B 认股权证在发行开始没有价值，只有到股票市场价格上涨到大于认股权证规定的认股价格时，才有价值 C 认股权证的价值实际上就是其作为股票的长期看涨期权的价值 D 认股权证的价值对于认股权证的交易价格有一定的影响 答案：BCD

26、以下关于公司发行可转换证券的好处，说法正确的是_____。 A 可以增强对投资者的吸引力 B 可以节约公司的融资成本

C 可以使公堠 ??在资本市场低迷时融得资金 D 不需要公司偿还任何本金 答案：ABC

27、发行可转换债券的公司为了促使投资者尽快将可转换债券转换成股票，可以采取的方法有_____。 A 转换期内转换比例逐渐递减 B 转换期内转换比例逐渐递增 C 制订赎回条款 D 制订回售条款 答案：AC

28、以下属于可转换证券特点的是_____。

A 可转换证券既具有债券和优先股票的特性，又具有普通股票的特点 B 可转换证券的形式和持有者的身份随着证券的转换而相应转换 C 可转换证券实际上是一种普通股票的看涨期权 D 可转换证券在到期之前必须转换成普通股票 答案：ABC

29、关于可转换债券的理论价值，以下理解正确的是_____。

A 若市场不具备转换条件，可转换债券的理论价值等同于作为普通债券的理论价值

B 若投资者将可转换债券进行转换，可转换债券的价值为债息现金流的折现与转换价值折现之咠 ? C 转换价值越高，投资者进行转换时可转换债券的理论价值越高 D 转换价值越高，投资者未进行转换的可转换债券的理论价值越低 答案：ABC