第四届“挑战杯”亚礼得中国大学生创业计划竞赛
年份 项目 销售量 盈亏临界点销售量 安全边际 安全边际率 第一年 700.00 766.68 -66.68 ＿ 第二年 1250.00 584.60 665.40 53.23% 第三年 2000.00 831.33 1168.67 58.43% 第四年 2400.00 951.33 1448.67 60.36% 第五年 2800.00 1071.33 1728.67 61.74%
注：安全边际率是相对指标，便于不同企业和不同行业的比较。根据企业安全性的经验数据可知，安全边际率达到30%以上，企业经营是安全的，因此本企业经营安全性高，即使公司经营达不到预期的销量，也不会对公司造成较大的影响。因此公司在各方面能承担一定的不确定性风险。
安全边际率可用下图表示：
投资回报：
根据对未来几年公司经营状况的预测（见附录），公司能保持较高的利润增长，拟从净利润中提取合理比例的资金作为股东回报。为此，公司除第一年不分红外，第二年以后每年分红为净利润的20%。
收入（成本） 0 盈亏临界点 正常销售量 安全边际 产销量 / 吨
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十、财务分析
1、主要财务假设
? 公司设在交通设施完善、投资环境很好的郑州高新技术产业开发区，被有关部门认定为高新技术企业，享受前两年免税的税收优惠政策，即从公司赢利年度开始计算，第一、二年免征所得税，自第三年起所得税率为15%。
? 根据本公司现实基础、能力、潜力和业务发展的各项计划以及投资项目可行性，经过分析研究采用正确计算方法，本着求实、稳健的原则，并遵循我国现行法律、法规和制度，在各主要方面与财政部颁布的企业会计制度和修订过的企业会计准则相一致。
? 存货控制采用先进先出法，期末存货按下期销售收入的10％提取，生产厂房及机器设备估计使用寿命10年，期末残值60万元，按直线折旧法计算；以技术入股的无形资产按10年摊销。 ? 公司第一年不分红，第二年起按净利润的20%分红。
? 成本费用中的主营业务成本、营业费用均与销售收入密切相关，呈同向变化，我们假定其与销售收入成一定比例变化。
? 主营业务税金及附加、财务费用和管理费用等与企业的销售收入关系不大。
2、销售预测
根据市场调查、企业发展战略、营销进度和企业生产能力做出如下预测：
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年份 项目 第一年 第二年 第三年 2000.00 3.00 6000.00 第四年 2400.00 3.00 7200.00 第五年 2800.00 3.00 8400.00 销售量（吨） 700.00 1250.00 单价（万元） 3.00 3.00 销售额（万元） 2100.00 3750.00 注：单价由单位生产成本和一定的目标利润率确定
3、成本费用核算
田菁胶原粉，工业级，含水10%，总糖含量≥70%，式量为972.8 季铵盐型阳离子试剂：（工业品，含量≥95%）
直接生产成本核算表
表1
名 称 田菁胶 季铵盐 催化剂等 工 资 水、电及其它 合 计 季铵型阳离子田菁胶 数量(吨) 1.45 0.80 2.25 1.7～1.9 单价(万元/吨) 0.70 1.60 费用(万元) 1.015 1.280 0.050 0.220 0.040 2.605 2.605 预计单位直接生产成本＝生产总费用／合成数量 ＝2.605/1.８=1.447（万元／吨）
注：以上数据根据实际合成实验所得。考虑到实际生产与实验合成有所偏差，制定单位产品生产成本预算如下：
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单位产品生产成本预算表
表2 （单位：万元/吨）
项目 产品 直接材料 1.30 直接人工 0.18 制造费用 0.02 合计 1.50 单位生产成本 根据产品单位生产成本预算及销售预测，可得生产总成本预算：
生产总成本预算表
表3
（单位：万元/吨）
年份 项目 第一年 910.00 126.00 68.00 1104.00 第二年 1625.00 225.00 79.00 1929.00 第三年 2600.00 360.00 94.00 3054.00 第四年 3120.00 432.00 102.00 3654.00 第五年 3640.00 504.00 110.00 4254.00 直接材料 直接人工 制造费用 合计 注：
由于该企业初期生产单一产品，我们采用品种法核算产品成本，每年折旧费用直接分配到产品当中。
期间费用预算表
表4
（单位：万元/吨）
年份 项目 第一年 625.00 460.40 10.62 1096.02 第二年 397.50 425.40 0.00 822.90 第三年 530.00 663.00 0.00 1193.00 第四年 590.00 783.00 0.00 1373.00 第五年 650.00 903.00 0.00 1553.00 管理费用 营业费用 财务费用 合计 《九天精细化工有限责任公司》创业计划书 - 48 -